إتقان التنبؤ المالي: طرق التنبؤ المالي الرئيسية

شرح شامل لأهم أساليب التنبؤ المالي وأدواته وتقنياته، مما يمكنك من اتخاذ قرارات مالية ذكية.

 يزود التنبؤ المالي المديرين التنفيذيين بتنبؤات محددة ودقيقة يمكنهم استخدامها لوضع خطط للشركة، ما لم يكن هناك ظروف غير متوقعة، يمكن أن تؤثر هذه الخطط على كل شيء بدءا من وضع الميزانية والتوظيف وأهداف المبيعات وتنبؤات الأرباح إلى قرارات التمويل وأهداف الاستثمار المؤسسي.


باختصار، التنبؤ المالي هو في صميم كل قرار يتخذه المسؤولون التنفيذيون، بدونها يقودون الشركة بشكل أعمى إلى الأمام وربما من الهاوية.


التنبؤ المالي ليس ممارسة واحدة تناسب الجميع، إنه مجموعة من التقنيات والأساليب التي يختارها المديرون التنفيذيون من بينها اعتمادا على البيانات التي يستخدمونها والغرض من المخرجات.



إتقان التنبؤ المالي: طرق التنبؤ المالي الرئيسية
طرق التنبؤ المالي 



ما هو التنبؤ المالي؟


يشير التنبؤ المالي إلى عملية تستخدمها الأعمال التجارية للتنبؤ بالإيرادات والنفقات والتدفقات النقدية في المستقبل، يستخدم المسؤولون التنفيذيون التنبؤ المالي لمساعدتهم على اتخاذ قرارات مالية واثقة ومربحة وأن يكونوا قادرين على تحديد إلى أين تتجه الشركة.


ما هي طرق التنبؤ المالي الأربعة؟


تنقسم طرق التنبؤ المالي إلى فئتين واسعتين:

  1. الكمي.
  2. النوعي


يعتمد الأول على البيانات التي يمكن قياسها والتحكم فيها إحصائيا وتقديمها، يعتمد هذا الأخير على البيانات التي لا يمكن قياسها بموضوعية.


من المهم ملاحظة أنه لا توجد توقعات مالية مضمونة لأنك ترسم خريطة للطريق أمامك من خلال النظر في مرآة الرؤية الخلفية، ومع ذلك عندما يتم ذلك بشكل صحيح، يكون التنبؤ موثوقا به بشكل عام.


1. طريقة التنبؤ بالخط المستقيم

يشيع استخدام هذه الطريقة عندما يكون معدل نمو الشركة ثابتا، للحصول على رؤية مباشرة للنمو المستمر بنفس المعدل، إنه يتضمن الرياضيات الأساسية والبيانات التاريخية فقط، في نهاية المطاف فإنه يقدم تنبؤات النمو التي يمكن أن توجه الأهداف المالية وأهداف الميزانية.


  • مثال على التنبؤ المالي المستقيم

استقر معدل النمو السنوي لسلسلة المطاعم عند 5٪ على مدى السنوات الثلاث الماضية، تتوقع الشركة أن يستمر نموها بهذا المعدل خلال العامين المقبلين، من خلال حساب نمو العام المقبل بنسبة 5٪ خلال هذا العام، وفي العام التالي بنسبة 5٪ أعلى من العام المقبل، يمكن للشركة إجراء تنبؤات دقيقة حول عدد الأشخاص الذين ستحتاج إلى توظيفهم وتكاليف الرواتب المضافة لكل من تلك السنوات.


2. طريقة التنبؤ بالمتوسط المتحرك

المتوسط المتحرك هو حساب متوسط الأداء حول مقياس معين في أطر زمنية أقصر من الخط المستقيم، مثل الأيام أو الأشهر أو الأرباع، لا يتم استخدامه لفترات زمنية أطول مثل السنوات، لأن ذلك يخلق الكثير من التأخير بحيث لا يمكن أن يكون مفيدا في الاتجاه التالي.


تستخدم هذه الطريقة لإنشاء متوسط يتم تحديثه باستمرار للقيم مع الكثير من الحركة، مثل أسعار الأسهم، وكذلك القيم التي تتقلب في كثير من الأحيان ولكن ليس بهذه السرعة، مثل مستويات المخزون خلال فترات ذروة البيع بالتجزئة.


باختصار، تساعد هذه الطريقة في تحديد الأنماط الأساسية التي يمكنك استخدامها بعد ذلك لتقييم المقاييس المالية المشتركة مثل الإيرادات والأرباح ونمو المبيعات وأسعار الأسهم، يشير المتوسط المتحرك المرتفع إلى اتجاه صعودي، في حين أن المتوسط المتحرك الهابط يدل علي  اتجاه هبوطي.


  • مثال على التنبؤ المالي المتوسط المتحرك

يرغب بائع التجزئة في حساب مقدار المنتج (إن وجد) الذي يجب عليه إعادة طلبه من تاجر الجملة، إنه موسم العطلات، لذلك تسير المبيعات بشكل جيد بشكل عام، لكنه يحتاج إلى معرفة المنتجات التي تتجه إلى الأعلى، بدلا من محاولة تتبع الصعود والانخفاضات المتقطعة في مبيعات منتج معين على مدار اليوم أو على مدى أسبوع، يحسب متوسطا متحركا للأسبوع ليظهر له الاتجاه ويدفع طلبات شراء مخزونه.


3. طريقة تنبؤ الانحدار الخطي البسيط

يتم استخدامه لرسم خط اتجاه يعتمد على العلاقة بين المتغير التابع والمستقل، يوضح تحليل الانحدار الخطي التغييرات في متغير تابع على المحور ص إلى التغيرات في المتغير التفسيري على المحور X، يخلق الارتباط بين متغيري X و Y خط رسم بياني، يشير إلى اتجاه، يتحرك بشكل عام لأعلى أو لأسفل، أو يتماسك.


  • مثال على التنبؤ بالانحدار الخطي البسيط

المبيعات والأرباح متغيران هما مفتاح نجاح كل شركة، باستخدام طريقة الانحدار الخطي البسيطة، إذا ارتفع خط الاتجاه للمبيعات (المحور x) والأرباح (المحور y)، فإن كل شيء على ما يرام بالنسبة للشركة والهوامش قوية.


إذا انخفض خط الاتجاه لأن المبيعات قد ارتفعت ولكن الأرباح انخفضت، فهناك خطأ ما؛ ربما هناك ارتفاع في تكاليف العرض أو هوامش ضيقة، ومع ذلك، إذا انخفضت المبيعات ولكن الأرباح ارتفعت، فإن قيمة العنصر تتجه إلى الأعلى، هذا يعني أن نفقات أو تكاليف الشركة قد انخفضت والانحدار الخطي جيد، ترتفع نسبة الهامش عندما ترتفع الأرباح.


4. طريقة التنبؤ بالانحدار الخطي المتعدد

تستخدم هذه الطريقة أكثر من متغيرين مستقلين لعمل توقع، في الأساس يخلق الانحدار الخطي المتعدد (MLR) نموذجا للعلاقة بين المتغيرات التفسيرية المستقلة (المعلمات) ومتغير الاستجابة التابع (النتيجة).


  • مثال على الانحدار الخطي المتعدد

يريد مسؤول تنفيذي في شركة نقل بالشاحنات التنبؤ بتكاليف الوقود في الأشهر الستة المقبلة، المتغيرات المستقلة التي تستخدمها لهذه الطريقة هي تحديث أسعار الوقود ووقود الديزل، والعقود الآجلة للنفط من بورصة العقود الآجلة، والأميال من أنظمة توجيه أسطول عبر نظام تحديد المواقع بالملاحة العالمية GPS، وأنماط حركة المرور من منصات البيانات المفتوحة للمدينة الذكية، وعدد الشاحنات التي تتوقع الشركة أن تكون على الطريق خلال الفترة بناء على أوامر التسليم، هذه القائمة هي لأغراض توضيحية فقط، وقد تؤثر المتغيرات الأخرى أيضا على النتيجة (النتيجة).


على أي حال، فإن جميع المتغيرات مستقلة عن النتيجة ولكن لها أيضا تأثير على النتيجة، يتنبأ هذا النموذج بالنتيجة في هذه الحالة (تكاليف الوقود المتوقعة للفترة) استنادا إلى المتغيرات.


ملاحظة عن طرق التنبؤ النوعي


بطبيعتها، فإن طرق التنبؤ النوعي أقل دقة من الكمية، إنهم فن بقدر ما هم علم غير دقيق، ومع ذلك هذا لا يعني أنهم أقل فائدة.


على سبيل المثال، يتعلم الطبيب من تجربة العلامات المميزة لمرض معين، والتي تدفع قراره بطلب اختبارات معينة، قد يشتبه الطبيب أيضا في مرض واحد على آخر لأن أحده شائع في المنطقة المحلية، حتى لو كان غير شائع على الصعيد الوطني.


وبالمثل، يطور المسؤولون التنفيذيون في مجال الأعمال التجارية معرفة الخبراء من الخبرة المتعلقة بصناعتهم أو خط إنتاجهم، هذه المعلومات ليست بالضرورة قابلة للقياس، ولا تؤكدها البيانات التاريخية، ولكن لها قيمة تجارية مع ذلك.


تستخدم طرق التنبؤ النوعي أو تجمع بين البيانات الناعمة، مثل تقديرات الخبراء أو آرائهم، مع البيانات الصلبة، مثل بيانات الماكينات والآلات أو بيانات المبيعات، لعمل توقعات يتم تطبيقها عادة على تنبؤات الأعمال قصيرة الأجل.


أحد الأمثلة على ذلك هو طريقة دلفي، التي تشبه أساليب أبحاث السوق ولكنها تتضمن بيانات ناعمة من خبراء في الموضوع، قد يستلزم ذلك استخدام الاستبيانات، بدلا من البيانات التي تم جمعها من ردود المستهلكين على منتج أو خدمة ما.


اختيار الطريقة المناسبة لعملك


يعتمد اختيار طريقة التنبؤ المالي على عدة اعتبارات، في المقام الأول:


  • سياق التوقعات.
  • أهمية البيانات التاريخية المتاحة.
  • الغرض من التحليل.
  • النافذة الزمنية التي يجب أن يكتمل فيها التحليل أو يطبق.


بشكل عام، تمنحك المزيد من المتغيرات نتيجة محددة بشكل أفضل حيث يتم النظر في السياق والعوامل الأخرى في الحساب، ومع ذلك فإن الطرق الأبسط مفيدة عندما تريد فقط إجابة مباشرة، ستكون إحدى هذه الطرق هي اختيار برنامج الإدارة المالية، يمكنك أيضا تحديد طرق لغرض واحد واستخدام نتائجها في طريقة أخرى لغرض آخر، على سبيل المثال يمكن استخدام نتائج أي من الخط المستقيم والمتوسط المتحرك أو كليهما كمتغيرات في أي من طرق الانحدار الخطي.





إرسال تعليق